2022年11月25日，个人养老金制度正式实施。作为养老保险体系“第三支柱”，在过去一年内，个人养老金账户开户数量增长较快，北京、天津、杭州、广州等36个城市和地区率先启动个人养老金制度，截至2023年6月底，开立养老金账户人数超过4000万人，相比去年年末人数增长超一倍。

随着开户人数的增加，适合个人养老金投资的产品也逐步增加，截至2023年11月25日，个人养老金产品达745只。其中，在公募基金个人养老金业务方面，有16只个人养老金基金自成立以来获得正收益。

在个人养老金制度推行一年以来，这项政策目前发展情况如何？哪些人群更青睐个人养老金产品？哪些个人养老金产品收益表现较好？本期钛媒体·钛度图闻从数据层面作出梳理。

个人养老金产品持续扩容

在我国个人养老金业务正式进入实施阶段一周年之际，银行、保险、基金、理财等机构的个人养老金产品也在持续扩容。截至今年11月底，个人养老金产品目录已增至745只，其中包括465只储蓄类产品，162只基金类产品，99只保险类产品和19只理财类产品。

在465只储蓄类产品中，共有22家银行参与其中，其中六大行发行了151只储蓄产品。工商银行是发行储蓄类产品最多的银行，共发行54只。在个人养老金基金产品中，已有49家公募机构成为个人养老金基金的管理机构，其中，华夏基金旗下有9只个人养老金基金产品，数量排名居首；在保险产品方面，已有22家保险公司发布了包括税延商业养老保险产品、专属养老保险产品、年金保险产品等99只保险类产品，其中泰康人寿发布了9只产品排名领先；在理财产品方面，共有5家理财公司发布19只理财产品，其中工银理财发布产品数量最多，达6只。

在个人养老金产品运行的一年中，各类产品风险特征差异明显，以满足不同风险偏好养老投资人群需求。在数百款个人养老金产品中，个人养老金基金已初具规模。2022年11月28日，首批养老目标基金Y份额正式开售，目前已满一周年，其产品表现状况如何？

钛媒体·钛度图闻根据“中国证券投资基金业协会”的《个人养老金基金名录》进行盘点发现，自成立以来，有16只个人养老金基金表现较好，获得正收益。其中，收益较高的是“平安稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金”，总回报为3.14%。此外，截至今年11月28日，总回报率超过1%的基金数量为6只。

也有部分个人养老金基金产品表现不佳。截至今年11月28日，“中欧预见养老2050五年”自成立以来回报率为-12.83%，是表现最差的基金产品。此外，共有6只个人养老基金产品自成立以来亏损率超过10%。

总体来看，个人养老基金产品自成立以来实现负收益的产品占比在9成左右。专为个人养老金设立的Y份额表现欠佳，这与过去一年权益市场震荡下跌有一定关系，但养老产品作为一项长期投资项目，个人养老金基金类产品短期亏损并非长期现象。

开户人数超4000万，80、90后投资意愿更强

据人社部数据，2022年年末，个人养老金开户参与人数为1954万人，此后开户数量稳定增长，截至今年6月底，个人养老金开户人数与去年年末相比增长106.2%达4030万人。

在购买个人养老金的人群中，80后、90后中青年人群表现出较强的投资意愿。在开通账户方面，80、90后人群表现突出，占比达6成，其中80后人群占比最多，达22%；在缴存资金方面，80、90后人群占比达65%，其中90后人群缴存资金占比最多；而在购买产品方面，80、90后人群占比达68%，其中85后购买产品人数最多。除此之外，95后、00后人群在个人养老金投资上占比还不高，但值得注意的是，已有部分人开始行动。

从开户到购买产品阶段，月收入在8000-12000元间的人群开户数量最多，占比达48%，但在之后的缴存和购买产品阶段占比逐渐下降，参与相对谨慎；而月收入在1.2万元以上的人群在开户到购买产品阶段的占比逐渐上升，参与程度逐渐加深。总体来看，中青年人是参与个人养老金业务的主力，月收入1万2以上的人群参与程度更高。

个人养老金制度落地一年来，虽然账户开立数快速增长，但缴存资金的用户数却不及预期，甚至存在“开空户”的情况。未来还需积极开展个人养老金政策宣讲，培养群众的养老规划储蓄意识；另外，相关部门也要进一步完善个人养老金配套政策，比如在税收优惠等方面加大支持力度，从而增强个人养老金制度的吸引力。